Проект Указания Банка России “О требованиях к правилам осуществления брокерской деятельности при совершении операций с имуществом клиента брокера” (по состоянию на 06.06.2014)

Настоящее Указание на основании Федерального закона от 10 июля 2002 года № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (Собрание законодательства Российской Федерации, 2002, № 28, ст. 2790; 2003, № 2, ст. 157; № 52, ст. 5032; 2004, № 27, ст. 2711; № 31, ст. 3233; 2005, № 25, ст. 2426; № 30, ст. 3101; 2006, № 19, ст. 2061; № 25, ст. 2648; 2007, № 1, ст. 9, ст. 10; № 10, ст. 1151; № 18, ст. 2117; 2008, № 42, ст. 4696, ст. 4699; № 44, ст. 4982; № 52, ст. 6229, ст. 6231; 2009, № 1, ст. 25; № 29, ст. 3629; № 48, ст. 5731; 2010, № 45, ст. 5756; 2011, № 7, ст. 907; № 27, ст. 3873; № 43, ст. 5973; № 48, ст. 6728; 2012, № 50, ст. 6954; № 53, ст. 7591, ст. 7607; 2013, № 11, ст. 1076; № 14, ст. 1649; № 19, ст. 2329; № 27, ст. 3438, ст. 3476, ст. 3477; № 30, ст. 4084; № 52, ст. 6975) и в соответствии с пунктом 3 статьи 42 Федерального закона от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (Собрание законодательства Российской Федерации, 1996, № 17, ст. 1918; 2001, № 33, ст. 3424; 2002, № 52, ст. 5141; 2004, № 27, ст. 2711; № 31, ст. 3225; 2005, № 11, ст. 900; № 25, ст. 2426; 2006, № 1, ст. 5; № 2, ст. 172; № 17, ст. 1780; № 31, ст. 3437; № 43, ст. 4412; 2007, № 1, ст. 45; № 18, ст. 2117; № 22, ст. 2563; № 41, ст. 4845; № 50, ст. 6247, ст. 6249; 2008, № 44, ст. 4982; № 52, ст. 6221; 2009, № 1, ст. 28; № 18, ст. 2154; № 23, ст. 2770; № 29, ст. 3642; № 48, ст. 5731; № 52, ст. 6428; 2010, № 17, ст. 1988; № 31, ст. 4193; № 41, ст. 5193; 2011, № 7, ст. 905; № 23, ст. 3262; № 27, ст. 3880; № 29, ст. 4291; № 48, ст. 6728; № 49, ст. 7040; № 50, ст. 7357; 2012, № 25, ст. 3269; № 31, ст. 4334; № 53, ст. 7607; 2013, № 26, ст. 3207; № 30, ст. 4082, ст. 4084; № 51, ст. 6699; № 52 (часть I), ст. 6985) устанавливает требования к правилам осуществления брокерской деятельности при совершении операций с имуществом клиента брокера и распространяется на профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих брокерскую деятельность (далее - брокеры).

1. Брокер, норматив достаточности собственных средств которого составляет 3 миллиона рублей (далее - клиентский брокер), для исполнения поручений своих клиентов может привлекать только брокера, являющегося участником торгов и участником клиринга.

2. Клиентский брокер принимает от своих клиентов только поручения, предусматривающие совершение сделки (сделок) на организованных торгах, по итогам которых осуществляется клиринг, либо не на организованных торгах, если обязательства из этих сделок подлежат клирингу с участием центрального контрагента или указанные сделки являются договорами репо.

3. Денежные средства, в том числе иностранная валюта (далее - денежные средства), поступившие клиентскому брокеру от его клиента по договору о брокерском обслуживании для совершения сделок с ценными бумагами и (или) для заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, передаются брокеру, с которым у клиентского брокера заключен договор о брокерском обслуживании. При этом такая передача осуществляется не позднее рабочего дня, следующего за днем поступления денежных средств на специальный брокерский счет клиентского брокера.

В случае заключения клиентским брокером договоров о брокерском обслуживании с несколькими брокерами, денежные средства клиента клиентского брокера, передаются указанным брокерам в порядке, предусмотренном договором клиентского брокера с клиентом, с учетом требований настоящего пункта.

4. В случае получения требования клиента о возврате денежных средств, клиентский брокер направляет соответствующее требование брокеру, с которым у него заключен договор о брокерском обслуживании, не позднее рабочего дня, следующего за днем получения указанного требования.

Клиентский брокер возвращает клиенту денежные средства со специального брокерского счета не позднее рабочего дня, следующего за днем их поступления на указанный специальный брокерский счет.

5. Клиентский брокер не вправе требовать от брокера, с которым у него заключен договор о брокерском обслуживании, возврата денежных средств клиента клиентского брокера, если клиентский брокер не получил от указанного клиента соответствующего требования о возврате ему денежных средств, за исключением случая удовлетворения денежных требований клиентского брокера к клиенту в соответствии с договором, а также исполнения обязанности по уплате за счет клиента обязательных платежей.

6. Брокер, клиентом которого является клиентский брокер, осуществляет раздельный учет денежных средств клиентского брокера и денежных средств клиентов клиентского брокера.

Брокер по требованию клиентского брокера обеспечивает раздельный учет находящегося у него в распоряжении имущества клиента клиентского брокера, обязательств, подлежащих исполнению за счет этого имущества, в том числе задолженности клиента клиентского брокера, и требований, удовлетворение которых осуществляется в пользу этого клиента клиентского брокера.

По требованию клиентского брокера брокер требует от клиринговой организации обеспечить отдельный учет имущества клиента клиентского брокера, являющегося индивидуальным клиринговым обеспечением, которое не может быть использовано для обеспечения и (или) исполнения обязательств этого брокера, подлежащих исполнению за счет других клиентов последнего.

7. Клиентский брокер обязан требовать от брокера, с которым у него заключен договор о брокерском обслуживании, ведение раздельного учета имущества каждого клиента клиентского брокера, обязательств, подлежащих исполнению за счет этого имущества, в том числе задолженности клиента клиентского брокера, и требований, удовлетворение которых осуществляется в пользу этого клиента клиентского брокера.

По требованию клиента клиентский брокер обязан требовать от брокера, с которым у него заключен договор о брокерском обслуживании, потребовать от клиринговой организации обеспечить отдельный учет имущества клиента клиентского брокера, являющегося индивидуальным клиринговым обеспечением, которое не может быть использовано для обеспечения и (или) исполнения обязательств этого брокера, подлежащих исполнению за счет других клиентов последнего.

8. Брокер по требованию клиентского брокера возвращает имущество клиента клиентского брокера, за исключением имущества, которым он обязался перед третьими лицами по поручению клиентского брокера, поданного в пользу этого клиента и (или) суммы долга клиентского брокера перед брокером, возникшего вследствие исполнения (прекращения) брокером обязательств из сделок, совершенных за счет имущества указанного клиента клиентского брокера.

9. Брокер гарантирует клиентскому брокеру исполнение его поручения, подаваемого в пользу клиента клиентского брокера, за счет имущества этого клиента клиентского брокера, за исключением имущества, которым брокер обязался перед третьими лицами по поручению клиентского брокера, поданного в пользу этого клиента клиентского брокера, либо в отношении которого брокер принял поручение на совершении сделки, в исполнении которого не может быть отказано в соответствии с договором о брокерском обслуживании.

10. Брокер не вправе удовлетворить свои требования к клиентскому брокеру за счет имущества клиента клиентского брокера, за исключением требований по обязательствам, возникшим вследствие исполнения (прекращения) брокером обязательств из сделок, совершенных за счет имущества этого клиента клиентского брокера.

11. Брокер, являющийся участником клиринга, которому не предоставлено право использовать денежные средства клиента в своих интересах, требует от клиринговой организации ведения отдельного учета денежных средств и иного имущества этого клиента, переданных клиринговой организации в индивидуальное клиринговое обеспечение. Указанные денежные средства и иное имущество не могут быть использованы для обеспечения и (или) исполнения обязательств этого брокера, подлежащих исполнению за счет других его клиентов.

12. Настоящее Указание вступает в силу по истечении 10 дней после дня его официального опубликования в «Вестнике Банка России».

Пояснительная записка
к проекту указания Банка России «О требованиях к правилам осуществления брокерской деятельности при совершении операций с имуществом клиента брокера»

В соответствии с пунктом 3 статьи 42 Федерального закона от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (далее - Закон) Департамент рынка ценных бумаг и товарного рынка разработал проект указания Банка России «О требованиях к правилам осуществления брокерской деятельности при совершении операций с имуществом клиента брокера» (далее - Проект указания), устанавливающий требования к правилам осуществления брокерской деятельности брокером, норматив достаточности собственных средств которого составляет 3 миллиона рублей (далее - клиентский брокер), а также брокера, которого клиентский брокер привлекает для исполнения поручений своих клиентов (далее - прайм-брокер).

Проект указания разработан в связи с изданием нормативных актов Банка России, предусматривающих возможность осуществления брокерской деятельности клиентским брокером. При этом снижение требования к собственным средствам клиентского брокера, увязывается с ограничением деятельности клиентского брокера, которая связана исключительно с передачей заявки клиента на биржу через прайм-брокера - участника торгов, и тем самым со снижением кредитного риска клиента на этого клиентского брокера.

В частности, Проектом указания предусмотрено следующее:

клиентский брокер не осуществляет хранение активов клиентов - денежные средства клиентов передаются прайм-брокеру, указанное требование также направлено на защиту клиентов клиентского брокера от кастодиальных рисков последнего;

денежные средства клиентов клиентского брокера передаются на специальный брокерский счет прайм-брокера;

прайм-брокер обеспечивает раздельный учет находящегося у него в распоряжении имущества клиента клиентского брокера, обязательств, подлежащих исполнению за счет этого имущества, и требований, удовлетворение которых осуществляется в пользу этого клиента клиентского брокера, и гарантирует клиентскому брокеру исполнение его поручения, подаваемого в пользу клиента клиентского брокера, за счет имущества этого клиента клиентского брокера.

Таким образом, принятие Проекта указания, устанавливающего требования к осуществлению деятельности клиентского брокера, а также устанавливающего механизмы, обеспечивающие защиту имущественных интересов клиентов брокеров, обеспечит дополнительные стимулы к развитию деятельности клиентских брокеров на финансовом рынке, а также способствует привлечению розничных инвесторов на финансовые рынки.