Письмо Департамента налоговой и таможенно-тарифной политики Минфина РФ от 20 февраля 2007 г. N 03-03-06/2/35 О порядке налогообложения прибыли, полученной по операциям РЕПО и доверительном управлении

Справка

Вопрос: ОАО КБ (далее - Банк) просит проконсультировать по следующим вопросам:

1. Банк размещает средства в доверительное управление. Согласно инвестиционной декларации, управляющая компания должна инвестировать денежные средства в ценные бумаги ("голубые фишки"). Сделки будут заключаться на организованном рынке ценных бумаг.

Могут ли убытки, полученные Банком в течение срока действия такого договора, быть признаны расходами в целях налогообложения.

Согласно п. 3 ст. 276 НК РФ, доходы учредителя доверительного управления в рамках договора доверительного управления имуществом включаются в состав его выручки или внереализационных доходов в зависимости от полученного вида дохода. Каким видом дохода Банка (реализацией ценных бумаг, прочей реализацией, внереализацией) будет являться доход, полученный от действия такого договора доверительного управления?

2. Банк заключает сделку РЕПО по покупке эмиссионных ценных бумаг. При реализации ценных бумаг, купленных по первой части РЕПО, Банк открывает короткую позицию. Просим разъяснить, в какой момент нужно определять финансовый результат:

- в день частичного закрытия короткой позиции (куплено бумаг меньше, чем продано из РЕПО);

- в день полного закрытия короткой позиции;

- в день исполнения второй части сделки РЕПО?

Существует ли разница в датах определения финансового результата в зависимости от того, закрывает ли Банк короткую позицию бумагами, купленными по первой части сделки РЕПО, или бумагами, приобретенными вне сделки РЕПО?

Ответ: Департамент налоговой и таможенно-тарифной политики рассмотрел ваше письмо по вопросу о порядке налогообложения прибыли, полученной по операциям РЕПО и доверительном управлении, и сообщает следующее.

1. Порядок определения налоговой базы участников договора доверительного управления имуществом определен статьей 276 Налогового кодекса Российской Федерации (далее - Кодекс). В соответствии с пунктом 1 статьи 276 Кодекса, если по условиям указанного договора выгодоприобретателем является учредитель управления, определение налоговой базы участников договора доверительного управления имуществом осуществляется в соответствии с пунктом 3 указанной статьи.

В соответствии с пунктом 2 статьи 276 Кодекса доверительный управляющий обязан определять ежемесячно нарастающим итогом доходы и расходы по доверительному управлению имуществом и представлять учредителю управления (выгодоприобретателю) сведения о полученных доходах и расходах для их учета учредителем управления (выгодоприобретателем) при определении налоговой базы в соответствии с настоящей главой. При доверительном управлении ценными бумагами доверительный управляющий определяет доходы и расходы в порядке, предусмотренном статьей 280 Кодекса.

Доходы учредителя доверительного управления в рамках договора доверительного управления имуществом включаются в состав его выручки или внереализационных доходов в зависимости от полученного вида дохода.

Расходы, связанные с осуществлением договора доверительного управления имуществом (включая амортизацию имущества, а также вознаграждение доверительного управляющего), признаются расходами, связанными с производством или внереализационными расходами учредителя управления в зависимости от вида осуществленных расходов.

В ситуации, изложенной в вашем письме, банк размещает средства в доверительное управление. Согласно инвестиционной декларации, управляющая компания должна инвестировать денежные средства в ценные бумаги. При совершении операций с ценными бумагами, приобретенными за счет средств, переданных в доверительное управление, доверительный управляющий обязан определять ежемесячно нарастающим итогом доходы и расходы по указанным операциям в порядке, установленном статьей 280 Кодекса и представлять учредителю управления сведения о полученных доходах и расходах. Данные доходы учитываются учредителем доверительного управления при определении налоговой базы по операциям с ценными бумагами.

Также сообщаем, что в соответствии с пунктом 4 статьи 276 Кодекса убытки, полученные в течение срока действия такого договора от использования имущества, переданного в доверительное управление, не признаются убытками учредителя (выгодоприобретателя), учитываемыми в целях налогообложения в соответствии с главой 25 Кодекса.

2. Порядок налогообложение# прибыли, полученной при открытии короткой позиции по операции РЕПО, разъяснен письмом Минфина России от 13 апреля 2006 г. N 03-03-02/84.

Налоговая база по короткой позиции определяется на дату закрытия короткой позиции (в том числе, частичного закрытия позиции).

Приобретение ценных бумаг того же выпуска, что и те бумаги, по которым открыта короткая позиция (и, соответственно, которые до момента их приобретения отсутствуют в собственности в количестве, достаточном для исполнения второй части РЕПО), в рамках первой части другой операции РЕПО в количестве, достаточном для закрытия позиции, приводит к внеочередному закрытию короткой позиции (с определением налоговой базы в момент исполнения обязательств по второй части РЕПО) с одновременным открытием новой короткой позиции в связи с произведенным отчуждением ценных бумаг, приобретенных по первой части второй операции РЕПО.

Письмо Департамента налоговой и таможенно-тарифной политики Минфина РФ от 20 февраля 2007 г. N 03-03-06/2/35

Текст письма официально опубликован не был